什么是私募基金的优缺点(私募基金的弊端)

私募基金是通过对广大投资者进行调查,建立市场、对冲基金、投资基金等金融市场风险、把握基金经理与基金管理人竞争的机制,使广大投资者能够正确判断基金的市场机会、投资方向,并对投资者进行投资决策。

(一)私募基金的优缺点(三)

1.私募基金在银行、证券、期货等金融行业均处于灰色地带。基金经理、投资经理等行业人士对其的监督力具有举足轻重的作用,但没有保障投资者的利益,难以为投资者提供信息服务。

2.私募基金对于行业内部具有重要的影响,能够有效降低投资者的损失,对于行业内的投资者来说是一个利好。私募基金对于某些行业龙头企业来说更是如此。私募基金的产品也受着国家严格的监管,投资者的利益需要以股权和债券的方式投资。私募基金主要有以下几个特点。

1.回报率

募集对象不同,私募基金由于其本身的投资对象不同,其投资回报率也不相同。私募基金有明确的回报率标准,也就是说其在投资的过程中,投资者的回报率是不确定的。一般来说,中小投资者很难承受收益率的波动。

2.无约束力

私募基金本身在严格的监管下,其募集资金的数额不受限制。一般来讲,基金的投资者的利益要获得一定的授权,所以投资者很难控制自己的投资行为。但是,作为投资者,也有风险控制意识。

3.集中投资

私募基金具有分散投资的特点,因而分散投资需要考虑资本规模和投资者的资金数量,以降低分散投资风险,来达到降低投资者的投资收益。

4.可操作性强

私募基金的投资者具有专业投资团队,可以充分发挥基金的专业能力和特点,通过对投资组合进行合理组合,以降低单个投资者的投资风险。私募基金投资者除了具有上述特征外,还可以有多个专业投资团队,在这种专业投资团队之中,能够掌控私募基金的投资范围,做到控制投资风险。

5.分散风险

私募基金的投资者通过投资不同的私募基金,实现的分散投资需要严格的风险管理,以有效防范和分散投资风险。

6.被动式投资

私募基金拥有产品或者直接投资的特殊属性,这一点是任何一个私募基金的本质区别。私募基金也是不靠谱的,可能是因为私募基金监管的不严格,投资者的参与度不够,也可能是因为监管的不到位,就会导致投资者在不安全的情况下进行被动式投资。

在投资者风险承受能力较弱的情况下,私募基金选择的投资对象就是那些能够承受风险的基金,比如基金公司,或者项目团队。一般私募基金一般适合通过间接投资来实现被动式投资,选择投资对象一般是量化对冲基金,比如可转债基金,可转债基金等。

7.基于分散投资风险

公募基金投资的主要目的就是为了集中投资者的资金进行股票投资,投资者在获取收益的同时,也在降低投资者的风险。

(1)规避投资风险

公募基金一般的风险包括股票投资风险,债券投资风险,私募基金的投资风险,房地产投资风险等,如果投资者在操作时完全没有把握好自己的投资标的,风险就会比较大,投资者在操作过程中,往往会面临着自身可能承担的风险。

(2)追求利益的一致性

私募基金的收益是按照投资标的的不同的风险程度来划分的,私募基金的收益也是不一样的。