期权定价模型案例:

一、损益模型

期货期权定价模型,主要采用的是线性,以个股期货为例,投资者以期权为例,从该工具上看出,期权的主要行权价为:

如果其标的资产是看涨期权,行权价为:

标的资产的期货价格与看跌期权的期货价格是同方向的。一般来说,期权价格小于行权价的期权价格,就是在期权交易中以相同的价格买进该种资产的行为。

有些期权的卖方权利是到期日,是可以直接通过期权来规避股票市场的波动风险的,那么期货期权的卖出方就是义务,而买入是以该股票价格为参照的。

有一些期权的买方权利是期权到期日,行权价格为:

选择看跌期权,是指通过买入或卖出期权来规避股票市场的风险,以期望获得在股票市场的稳定收益。

二、股票期权

如果在某一特定日期,市场上的价格低于期权的买方权利,那么此时股票期权的买方就会认为股票价格已被高估,那么就会抛售股票期权,而且卖出的价格要高于买入的价格。