期权负偏特征是指在期权市场中出现的一种统计现象，即期权价格的分布呈现左偏态（负偏态）。负偏特征是指期权价格在一定时间内更有可能出现下跌或负收益的情况，相对于上涨或正收益的情况更为频繁或更为显著。

负偏特征在期权市场中的出现可能是由于多种因素造成的，包括市场情绪、供需关系、风险厌恶程度等。以下是一些可能导致期权市场负偏特征的原因：

1. 风险厌恶：投资者对于风险的厌恶可能导致期权市场的负偏特征。在不确定性较高的时期，投资者更倾向于buy保护性的期权合约，以避免潜在的下跌风险。

2. 市场情绪：市场情绪的变化可能导致期权市场的负偏特征。当投资者情绪低迷或悲观情绪占主导地位时，他们更可能buy看跌期权来对冲风险，从而推动期权价格向下。

3. 供需关系：期权市场的供需关系也可能导致负偏特征的出现。当投资者对于未来市场走势预期下跌时，他们会buy更多的看跌期权，从而推动看跌期权价格上涨，反之则会导致看涨期权价格下跌。

需要注意的是，期权负偏特征并不意味着所有期权交易都会带来负收益。负偏特征只是指在一定时间范围内，期权价格下跌或负收益的可能性更高。投资者在期权交易中仍有机会通过正确的预测和选择获得正收益。

值得一提的是，本回答仅提供了期权负偏特征的一般概述，市场情况会受到多种因素的影响，投资者在进行期权交易时应该进行充分的风险评估和市场研究，以制定合理的投资策略。